Technical Analysisบทความโตโร่

วิเคราะห์กราฟหุ้นย้อนหลัง 10 ปี

บทความเขียนโดย

 

วันนี้ผมอยากจะเขียนวิเคราะห์กราฟหุ้นไทย ย้อนหลังกลับไปสัก 10 ปี แต่คิดไปคิดมาแล้วย้อนไปจนถึงตลาดเริ่มก่อตั้งเลยก็แล้วกันครับ เพื่อที่นักลงทุนจะได้ทราบถึงความเป็นมาเป็นไปของตลาดหุ้นไทย

 

ในปี พ.ศ. 2515 รัฐบาลได้เข้ามาแก้ไข “ประกาศคณะปฏิวัติ ที่ 58 เกี่ยวกับการควบคุมธุรกิจ การค้า ที่มีผลกระทบต่อความปลอดภัยและความเป็นอยู่ของประชาชน” การแก้ไขดังกล่าวส่งผลให้รัฐบาลสามารถกำกับดูแล การดำเนินงานของบริษัทเงินทุนและหลักทรัพย์ ซึ่งทำให้การดำเนินงานเป็นไปอย่างมีระเบียบและยุติธรรม หลังจาก นั้นในปี พ.ศ. 2517 ได้มีการประกาศใช้พระราชบัญญัติตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย พ.ศ. 2517 โดยมีวัตถุประสงค์ เพื่อจะจัดให้มีแหล่งกลางสำหรับการซื้อขายหลักทรัพย์ เพื่อส่งเสริมการออมทรัพย์และการระดมเงินทุนในประเทศ ตามมาด้วยการแก้ไขบทบัญญัติเกี่ยวกับรายได้เพื่อให้สามารถนำเงินออมมาลงทุนในตลาดทุนได้ ในปี พ.ศ. 2518 รูปแบบทางกฎหมายต่างๆได้รับการปรับแก้จนลงตัว และในวันที่ 30 เมษายน พ.ศ. 2518 ตลาดหลักทรัพย์แห่ง ประเทศไทย (ชื่อภาษาอังกฤษในขณะนั้นคือ The Securities Exchange of Thailand) ได้เปิดทำการซื้อขายขึ้นอย่างเป็นทางการครั้งแรก และได้ทำการเปลี่ยนชื่อภาษาอังกฤษเป็น “The Stock Exchange of Thailand” (SET) เมื่อวันที่ 1 มกราคม พ.ศ. 2534

 

หากดูจากประวัติแล้วตลาดหุ้นไทยเริ่มก่อตั้งเมื่อปี พ.ศ. 2518 หรือปี 1987 นั่นเอง

ภาพด้านล่างเป็นกราฟหุ้นไทยย้อนหลังไปเมื่อก่อตั้ง (ข้อมูลมาจาก Settrade Steamming) ผมไม่แน่ใจว่าข้อมูลถูกต้องหรือไม่ในปีแรกๆ เนื่องจากตอนนั้นระบบจัดเก็บข้อมูลอาจจะไม่ครบถ้วน เพราะจากสถิติดัชนีลงไปถึง 78 จุด ต่ำสุดเป็นประวัติการณ์ แต่เราสามารถดูภาพรวมของดัชนีหุ้นได้จากกราฟนี้

กราฟข้างต้นแต่ละแท่งคือหนึ่งเดือน ในบางช่วงเวลา ตลอดระยะเวลาสามเดือน จะมีการปรับตัวลดลงของตลาดอย่างรวดเร็ว แต่หากท่านสังเกตุการปรับตัวขึ้นจะค่อยๆ ปรับขึ้นอย่างช้าๆ นี่คือ ธรรมชาติของตลาดหุ้น ทุกตลาดทั่วโลกเป็นแบบนี้หมด ตลาดหุ้นไทยปรับตัวขึ้นไปสูงสุดเป็นประวัติการณ์เมื่อปี 1994 ขึ้นไปถึง 1753 จุด ก่อนที่จะมีการประกาศลดค่าเงินบาท เป็นการจุดชนวนการถล่มลงของตลาดหุ้นไทยในเวลาต่อมา

 

หลังจากนั้นตลอดระยะเวลาหลายปีหุ้นไทยลดลงจาก 1753 จุด จนถึงระดับ 200 กว่าจุด เหมือนก่อตั้งตลาดหุ้นไทยใหม่อีกครั้ง ดังรูปด้านล่างนี้ ในช่วงนี้จะเริ่มมีนักลงทุนทั้งหมดใหม่หน้าเก่าที่เข้าไปสะสมหุ้น และได้กลายเป็นเศรษฐีในยุคปัจจุบัน

 

ตลาดหุ้นไทยซึมอยู่หลายปีจนถึงปี 2003 เมื่อตลาดเริ่มกลับมาสู่ขาขึ้นอย่างเต็มตัว และขึ้นไปแตะระดับ 600 จุด ทำให้หุ้นไทยเริ่มกลับมาเทรดและลงทุนกันใหม่อีกครั้ง ประสบการณ์เมื่อปี 40 ทำให้ตลาดหุ้นกลายเป็นหายนะ และหลายต่อหลายคนหันหลังให้ตลาดหุ้น หากจะว่าไปก็จะเป็นคนที่อายุมากกว่า 40 ปีในยุคปัจจุบันนี้ที่อาจจะได้รับภาพร้ายๆ ของตลาดหุ้นในยุคนัั้นจนทำให้ไม่อยากจะไปเสี่ยง

 

 

เมื่อปี 2009 หุ้นไทยได้ปรับลดลงไปเหลือประมาณ 400 จุด นั่นเป็นโอกาสสำหรับนักลงทุนอีกครั้ง เพราะหลักจากนั้นแล้วตลอดหลายปีหุ้นไทยวิ่งหน้าตั้งปรับตัวสูงขึ้นไปถึง 1600 จุด ในช่วงปลายปี 2013 ทำให้มีเศรษฐีใหม่เกิดขึ้นในตลาดหุุ้นไทยมากมาย

 

และภาพด้านล่างคือภาพดัชนี ณ ปัจจุบัน ปิดที่ 1697 จุด ณ เดือน ธ.ค. 60 ใกล้จะเข้าไปแตะระดับสูงสุดเดิมคือ 1753 จุดเมื่อหลายสิบปีก่อน แต่อย่าลืมว่าวันนั้นกับวันนี้ต่างกันโดยสิ้นเชิง ปัญหาเศรษฐกิจในประเทศไม่ได้ร้ายแรงแบบสมัยนั้น นั่นจะไม่ทำให้ตลาดหุ้นไทยพังทลายลงอย่างแน่นอน

คำถามคือ แล้วมันจะไปต่อได้ไหม จะไปได้ถึงเท่าไหร่ คงต้องรอลุ้นกันต่อไปครับ ขอให้นักลงทุนทุกคนอย่าประมาทและมีสติกับการลงทุนตลอดเวลาครับ

 

ในวันนี้ผมจะขอนำเอาข้อมูลทางสถิติมาให้เพื่อเป็นความรู้กับนักลงทุน ได้เห็นถึงผลตอบแทนและระดับดัชนีต่างๆ ในแต่ละปี เพื่อให้ทราบถึงความเป็นมาเป็นไปอย่างละเอียด เพื่อประกอบการตัดสินใจลงทุนต่อไปครับ

 

ระดับของดัชนีในปีต่างๆ

เราจะพบความผันผวนของตลาดหุ้นตลอดหลายปีที่ผ่านมา แต่ก็ไม่ได้ทำให้ความน่าสนใจลดน้อยลงไป

ปี ปิดที่ระดับ เปลี่ยนแปลง
30 -04-2518 100.00
2518 84.08 – 15.92 %.
2519 87.70 + 4.31 %
2520 181.59 + 112.76 %
2521 257.73 + 41.93 %
2522 149.40 – 42.03%
2523 106.62 – 16.55 %
2524 106.62 – 14.48 %
2525 123.50 + 15.83 %
2526 134.47 + 8.88 %
2527 142.29 + 5.82 %
2528 134.95 + 5.82 %
2529 207.20 + 53.54 %
2530 284.94 + 37.52 %
2531 386.73 + 35.72 %
2532 879.19 + 127.34 %
2533 612.86 – 30.29 %
2534 711.36 + 16.07 %
2535 893.42 + 25.59 %
2536 1,682.85 + 88.36 %
2537 1,360.09 – 19.18 %
2538 1,280.81 – 5.83 %
2539 831.57 – 35.07 %
2540 372.69 – 55.18 %
2541 355.81 – 4.53 %
2542 481.92 + 35.44 %
2543 269.19 – 44.14  %
2544 303.85 + 12.88 %
2545 356.48 + 18.64 %
2546 772.15 + 116.60 %
2547 668.10 – 13.48 %
2548 713.73 + 6.83 %
2549 679.84 – 4.75 %
2550 858.10 + 26.22 %
2551 449.96 – 47.94 %
2552 734.54 + 38.74 %
2553 1,032.76 + 40.60 %
2554 1,025.32 – 0.72 %
2555 1,391.93 + 35.76 %
2556 1,298.71 – 6.70 %
2557 1,497.67 + 15.32 %
2558 1294.84 – 13.54 %
2559 1,542.94 + 19.16 %
2560
เรื่องที่คุณอาจสนใจ  TAPAC บริษัท ทาพาโก้ จำกัด (มหาชน)

 

ผลตอบแทนในแต่ละปีของหุ้นไทย

เราจะพบว่าแต่ละปีหุ้นไทยสร้างผลตอบแทนได้ไม่น้อย และมีแต่จะเพิ่มขึ้นในแต่ละปี นั่นจึงไม่แปลกใจว่าทำไมคนถึงสนใจลงทุนในตลาดหุ้น เพราะหากเทียบกับผลตอบแทนจากการลงทุนอื่นๆ แล้ว หุ้นมีผลตอบแทนที่น่าสนใจมากในแต่ละปี

ปี ผลตอบแทน
2540 -52.7
2541 -4.5
2542 35.5
2543 -44.1
2544 12.9
2545 17.3
2546 116.6
2547 -13.5
2548 6.8
2549 -4.8
2550 26.2
2551 -47.5
2552 63.3
2553 40.5
2554 -0.7
2555 35.8
2556 -6.7
2557 15.3